消息面的相对真空和对资金面的担忧,使两市本周开始出现下探走势。诸多迹象来看,8月底行情或将走向平淡,两市或将再度进入“上有压力,下有托底”的区间震荡状态。指数总体上能辗转腾挪的空间不大,在此背景下,投资者还是以把握临时性的投资机会为妙。
股指震荡之际,投资者打新盛宴却再度来临。由于2只新股推迟发行 6只新股今日启动申购,顶格申购需158.91万。有机构分析认为,本轮共11只新股发行,包括5只主板新股、1 只中小板新股、5只创业板新股。而根据本轮新股价格、流通市值情况,认为本轮新股上市表现依次为天和防务、腾信股份、好利来、中来股份、迪瑞医疗、菲利华、节能风电、华懋新材、亚邦股份、福斯特。因此,该机构首推天和防务。当然,随着打新季的归来,一些参股IPO的上市公司或将再有表现机会,投资者可以着重关注。
此外,消息面上也有一些题材性机会不断。首先,国务院总理李克强8月27日主持召开国务院常务会议,确定加快发展商业健康保险,助力医改、提高群众医疗保障水平;部署推进生态环保养老服务等重大工程建设,以调结构促发展、推升级;听取政策措施落实第三方评估汇报,改革创新政府管理方式。一批重大工程的加速推进,有利于相关板块的积极表现。
其次,两部委发文允许境外投资者在北上广等地设独资医院,民营医院等相关概念将受到负面影响。但也有相关利好对此进行对冲。实际上,随着中报披露进入收关阶段,各大行业上半年的表现也浮出了水面。这其中,医药生物行业中报靓丽;据统计,上半年医药生物行业逾七成公司实现盈利正增长,实现净利润平均增幅达28.12%。随着我国老龄化趋势提速、经济的发展和人民生活水平的提高,对生物医药产品的需求日益增加,生物医药行业具有确定的成长性。
技术面上看,两市上有压力,下有托底。在下一个对资金面或改革预期有决定性作用的超预期利好到来之前,代表权重股的恐怕较难出现趋势性机会,反弹空间相对有限。不过其短期的平稳走势暂也给市场提供了相对有利主题炒作氛围,给部分题材股带来一些赚钱效应,由此带来的结构性机会值得把握。除了消息面上的题材炒作之外,改革转型依然是当下确定性最明显的投资主线,如涉及到地方国企改革的贵糖股份,以电力为代表的垄断改革、以及中航系、航天系等企业的军工资产注入等等,相关投资机会值得投资者把握。